Сингапур предъявляет к FinTech-компаниям высокие требования в области регулирования и корпоративного управления. Клаудия Хуэй, руководитель комплаенс-отдела Revolut в Сингапуре, делится в интервью для CoinsPaid Media своим взглядом на то, как соответствие нормативным требованиям становится частью бизнес-решений, чем уникальна регуляторная среда страны и как можно развивать инновации в условиях строгого, но прогрессивного регулирования.
Регуляторная среда Сингапура: ключевые вызовы
Сингапур считается одной из самых требовательных регуляторных юрисдикций в мире. В чем заключается специфика комплаенс-стратегии Revolut в Сингапуре по сравнению с другими рынками?
Регуляторная среда Сингапура широко признана благодаря высоким стандартам, четкости регуляторных ожиданий и фокусу на безопасности и устойчивости финансовой системы.
Специфика работы с комплаенсом здесь заключается в том, что Денежно-кредитное управление Сингапура (MAS) делает акцент не на формальном соблюдении процедур, а на качестве корпоративного управления, эффективности управления рисками и наличии подтверждаемых результатов.
Это означает, что вопросы комплаенса учитываются уже на этапе разработки продуктов, технологий и бизнес-процессов. На практике для этого необходимо тесное взаимодействие между региональным руководством, международными командами и подразделениями внутреннего контроля, комплаенса и управления рисками, обеспечивающее стабильное выполнение регуляторных требований. Фокус на результатах и устойчивости полностью соответствует долгосрочной стратегии Revolut по развитию на рынке Сингапура.
Какие комплаенс-вызовы FinTech-компании чаще всего недооценивают при выходе на рынок Сингапура?
Одним из наиболее недооцененных факторов является уровень операционной зрелости, которого регулятор ожидает уже на раннем этапе работы.
MAS оценивает не просто наличие политик и процедур, а то, насколько эффективно работают контрольные механизмы, насколько выстроено корпоративное управление и четко распределена ответственность. На практике это означает, что компаниям требуется высокий уровень внутренней координации и постоянные инвестиции в развитие комплаенс-решений и систем управления рисками.
Баланс между комплаенсом и инновациями в сложных FinTech-платформах
Можно ли сказать, что FinTech-инновации развиваются быстрее, чем регуляторы успевают на них реагировать? И как участникам индустрии следует действовать в таких условиях?
Если говорить про MAS, то это ведомство последовательно демонстрирует проактивный и вовлеченный подход к развитию FinTech-инноваций.
Со стороны индустрии ответственность заключается в том, чтобы внедрять инновации безопасно и устойчиво, сопровождая их надлежащей оценкой рисков, эффективными механизмами контроля и взаимодействием с надзорными органами. Ответственное развитие инноваций невозможно без постоянного диалога с регуляторами и общей приверженности финансовой стабильности и защите интересов потребителей.
На ваш взгляд, как подход к регулированию FinTech-индустрии в странах Азиатско-Тихоокеанского региона отличается от европейских и американских практик?
Хотя регуляторные подходы в разных регионах закономерно отличаются, в странах АТР — и в особенности в Сингапуре — особый акцент делается на превентивное управление рисками, активное взаимодействие с надзорными органами и институциональную устойчивость.
Такой подход стимулирует компании демонстрировать готовность к сотрудничеству с регуляторами и надежность на ранних этапах, что в долгосрочной перспективе способствует стабильности и доверию к финансовой системе.
Почему Сингапур стал одним из лидеров в контексте развития цифровых финансов и регуляторной политики?
Сингапур опирается на четко выстроенную регуляторную систему, высокий уровень надзорной экспертизы и последовательное долгосрочное видение государственной политики.
MAS фокусируется одновременно на безопасности и инновациях, что подкрепляется глубокой экспертизой в области финансовых и технологических рисков — такая комбинация играет ключевую роль в становлении Сингапура в качестве надежного глобального центра цифровых финансов.
Какие регуляторные приоритеты и инициативы MAS вы считаете наиболее важными для FinTech-компаний, работающих в Сингапуре сегодня, и как Revolut адаптирует свои глобальные стандарты комплаенса под эти требования?
К ключевым приоритетам относятся противодействие отмыванию денег и финансированию терроризма (AML/CFT), управление технологическими рисками, регулирование аутсорсинга, а также защита интересов клиентов.
Revolut использует надежные глобальные стандарты в качестве базовой основы и при необходимости дополняет их с учетом требований MAS. Это включает локальные структуры корпоративного управления, оценку рисков и системы контроля, выстроенные в соответствии с руководствами и уведомлениями регулятора.
Revolut стремится реализовать концепцию «все в одном приложении». С какими основными комплаенс-вызовами связано создание такой универсальной финансовой платформы в Сингапуре?
Основной вызов заключается в обеспечении четкого распределения ответственности за риски и эффективности механизмов контроля в рамках различных регулируемых видов деятельности при одновременном сохранении целостного и понятного клиентского опыта.
В условиях Сингапура это требует продуманной структуризации бизнеса, высокого уровня внутренней координации и постоянного контроля за тем, чтобы каждая деятельность соответствовала применимым регуляторным требованиям.
Криптовалютное направление и партнерства
Как вы видите развитие криптовалютных продуктов Revolut в Азии, в частности на таких рынках, как Сингапур, где регулирование одновременно строгое и ориентированное на будущее?
На таких рынках, как Сингапур, развитие продуктов, связанных с криптоактивами, должно быть полностью согласовано с действующей регуляторной рамкой, включая требования к лицензированию, правила ведения деятельности и управление рисками.
Ключевой акцент делается на ответственную операционную модель с надлежащими мерами защиты как для потребителей, так и для финансовой системы в целом.
По мере роста внедрения криптоактивов, насколько важно для Revolut сотрудничество с провайдерами, специализирующимися на интеграции криптоплатежей и традиционных платежных систем?
В тех случаях, где это оправдано, сотрудничество со специализированными провайдерами может способствовать повышению операционной устойчивости и более эффективному управлению рисками.
При этом лицензированные компании сохраняют полную ответственность за соблюдение регуляторных требований, а ожидания MAS в части управления аутсорсингом и надзорного контроля остаются в полной мере применимыми.
Масштабирование комплаенс-практик в разных юрисдикциях и взгляд в будущее
С какими основными трудностями сталкиваются глобальные FinTech-компании при построении единой системы управления рисками в нескольких юрисдикциях?
Ключевая сложность заключается в том, чтобы определить, какие риски целесообразно закрывать с помощью единой системы контроля, а какие могут быть эффективно снижены только с учетом локальной специфики.
Хотя риски, связанные с финансовыми преступлениями и операционной устойчивостью, носят универсальный характер, регуляторные режимы различаются в зависимости от локального риск-профиля. Это требует от компаний точечной настройки механизмов контроля с учетом требований и ожиданий каждого регулятора.
По вашему опыту, что оказывается сложнее: внедрение единых стандартов комплаенса по всему миру или адаптация процессов под требования каждой локальной регуляторной среды?
Оба подхода важны, поскольку они позволяют управлять разными типами рисков, для которых может быть более эффективна либо унификация, либо, напротив, дифференциация контрольных механизмов. Поэтому ключевым становится понимание того, какой подход лучше подходит для конкретного риска. При корректном применении ни один из них не должен быть существенно сложнее другого.
Как глобальным FinTech-компаниям удается поддерживать высокий уровень качества комплаенса при работе в десятках стран с различными регуляторными требованиями?
Для этого необходимы продуманная система корпоративного управления, четкое распределение ответственности, привлечение квалифицированных специалистов по комплаенсу, а также эффективные механизмы мониторинга и независимой оценки.
Не менее важно формировать корпоративную культуру, в которой комплаенс и управление рисками являются неотъемлемой частью бизнес-стратегии.
Какой главный совет вы бы дали FinTech-компаниям, которые изначально формируют сильную комплаенс-составляющую?
Важно рассматривать комплаенс как одну из ключевых компетенций организации, а не как реактивную или исключительно консультативную функцию.
Развитию комплаенс-составляющей способствует привлечение опытных специалистов, четко выстроенные структуры корпоративного управления и масштабируемые механизмы контроля, которые создают прочный фундамент и позволяют снизить риски по мере роста бизнеса.
Какие глобальные регуляторные тренды, на ваш взгляд, будут в наибольшей степени формировать рынок цифровых финансов в ближайшие годы?
Ключевыми трендами станут усиление внимания к операционной устойчивости, технологическим и киберрискам, защите потребителей цифровых продуктов, а также регулированию деятельности, связанной с цифровыми активами.
На глобальном уровне также наблюдается рост внимания к ответственности высшего руководства и формированию ограничительных рамок для использования искусственного интеллекта.
Все эти тенденции отражают более широкую цель — обеспечить, чтобы развитие инноваций шло параллельно с внедрение надежных механизмов защиты.
Если бы у вас была «волшебная кнопка», способная решить одну комплаенс-проблему на всем рынке Азиатско-Тихоокеанского региона, какую из них вы бы устранили в первую очередь?
Я бы добилась более высокой степени регуляторной согласованности в ожиданиях и требованиях там, где базовые категории рисков совпадают. Это позволило бы существенно снизить сложность регулирования, при этом сохранив высокие стандарты, соблюдение которых регуляторы, включая MAS, обоснованно ожидают от участников рынка.
