Las herramientas DeFi reproducen esencialmente los mecanismos clásicos de inversión dentro del mercado de criptomonedas, incluyendo, entre otros, los siguientes:
- préstamos descentralizados
- negociación de análogos de criptodivisas de los contratos de futuros y derivados, también conocidos como activos sintéticos
- negociación de activos de criptodivisas con apalancamiento
- ingresos pasivos de los depósitos de criptodivisas
La actividad de los servicios DeFi es proporcionada por los fondos de los usuarios bloqueados en las cuentas de estos servicios con la ayuda de contratos inteligentes, denotados como TVL (Total Value Locked, Valor Total Bloqueado). La gran mayoría de los servicios DeFi se basan en la blockchain de Ethereum. El TVL de los servicios DeFi basados en Ethereum es de aproximadamente 81.000 millones de dólares. Otras blockchains utilizadas para DeFi son Binance Smart Chain (unos 21.000 millones de dólares), Solana (unos 11.500 millones de dólares) y Terra (unos 8.300 millones de dólares), Poligon (unos 6.700 millones de dólares), entre otras (unos 3.000 millones de dólares), pero ninguna logra competir con Ethereum.
Al hablar de posibles inversiones en el espacio DeFi, es importante tener en cuenta que los datos a los que se hace referencia están tomados de The Block a fecha de 15 de septiembre de 2021. Dada la alta volatilidad del mercado de criptomonedas, es importante mantenerse actualizado respecto a su evolución.
Los mejores tokens DeFi en los que invertir
Es importante señalar que el siguiente contenido en «Los mejores tokens DeFi en los que invertir» es una opinión formada sobre la base de docenas de entrevistas con expertos, las últimas novedades y el sentido común. No se trata de «información privilegiada», ni de un llamamiento a invertir todo tu dinero en proyectos específicos. Se trata más bien de una guía sobre el estado actual del mercado DeFi para que tomes tus propias decisiones con conocimiento de causa.
Toda la información sobre los precios que aparece a continuación se da según CoinMarketCap.
MakerDAO (MKR)
Token DeFi Principal: MKR.
Dinámica de valor de los tokens: 24,30$ al inicio (31/01/17), 6.012$ en su pico (03/05/21), 2.982$ al escribir este artículo (15/09/2021).
El protocolo de préstamo descentralizado de MakerDAO es uno de los proyectos DeFi más populares. Cuenta con una amplia gama de funcionalidades, pero su principal servicio son los tokens DAI, una stablecoin descentralizada. Más de la mitad de las cuentas ETH bloqueadas proporcionan la deuda colateral sobre la que se suministra DAI, y el resto de los servicios de MakerDAO. Maker (MKR) es un token de MakerDAO y del Protocolo Maker, que son la organización descentralizada y la plataforma de software del proyecto, respectivamente. El token tiene un estándar ERC-20.
Compound (COMP)
Token DeFi Principal: COMP.
Dinámica de valor de los tokens: 64,60$ al inicio (17/06/20), 854$ en su pico (11/05/21), 444$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Este servicio de DeFi te permite pedir y prestar criptomonedas con intereses. La tasa de retorno se determina algorítmicamente, dependiendo de la oferta y la demanda actual de una criptodivisa en particular. COMP es un token estándar ERC-20 utilizado para controlar el protocolo descentralizado Compound.
Augur (REP)
Token DeFi Principal: REP.
Dinámica de valor de los tokens: 1,30$ al inicio (28/10/15), 108$ en su pico (19/12/17), 26$ al escribir este artículo (15.09.2021).
Una plataforma descentralizada de predicción de eventos construida sobre la blockchain de Ethereum. Los REP son «tokens de reputación»; sus propietarios pueden apostar por el resultado de un evento concreto.
Enzyme Finance (MLN)
Token DeFi Principal: MLN.
Dinámica de valor de los tokens: 29$ al inicio (23/02/17), 256$ en el pico (04/01/18), 126$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Un protocolo descentralizado y de código abierto basado en Ethereum que proporciona un conjunto de herramientas para crear una gestión de fondos de activos digitales. El servicio se llamaba inicialmente Melon, pero cambió su nombre cuando se reorganizó en 2019 para ser totalmente descentralizado. El token MLN sirve como medio de liquidación interna y pago de comisiones para usuarios de los servicios de Enzyme Finance.
ChainLink (LINK)
Token DeFi Principal: LINK.
Dinámica de valor de los tokens: 0,17$ al principio (09/05/21), 52$ en su pico (04/01/18), 30$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Una plataforma descentralizada para gestionar contratos inteligentes con oráculos externos. La red está diseñada para facilitar la transferencia de datos a prueba de manipulaciones externas a contratos inteligentes dentro de la red. La plataforma se basa en la blockchain de Ethereum.
Aave (AAVE)
Token DeFi Principal: AAVE.
Dinámica de valor de los tokens: 54,50$ al inicio (10/04/20), 651$ en su pico (18/05/21), 403$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Una plataforma de préstamos peer-to-peer basada en Ethereum. Aave se llamaba originalmente ETHLend y tenía un token LAND. A principios de 2021, la plataforma se transformó en un servicio con liquidez descentralizada, y el código fuente del proyecto se abrió al público. Los titulares de tokens AAVE tienen derechos de gobierno corporativo y reciben una parte diaria de las comisiones de la plataforma.
Republic Protocol (REN)
Token DeFi Principal: REN.
Dinámica de valor de los tokens: 0,08$ al principio (23/02/18), 1,72$ en su pico (19/02/21), 1,07$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Republic Protocol es un protocolo de intercambio descentralizado y de código abierto para el trading OTC. La plataforma ejecuta transacciones entre cadenas a través de swaps atómicos, permitiendo que los participantes en la transacción permanezcan en el anonimato. Los tokens REN son el principal incentivo económico para los participantes de la red y un medio de pago de comisiones dentro de la misma.
Kava.io (KAVA)
Token DeFi Principal: KAVA.
Dinámica de valor de los tokens: 0,96$ en su lanzamiento (26/10/19), 8,71$ en su pico (23/10/21), 1,07$ al escribir este artículo (15/09/2021).
Una plataforma de préstamos entre redes que permite a los usuarios utilizar una variedad de criptodivisas, incluyendo USDX, una stablecoin vinculada al dólar estadounidense, así como instrumentos financieros sintéticos y derivados. KAVA es un token de staking y gestión.
¿Qué dicen los Expertos?
Esta lista de los mejores tokens DeFi para invertir dista mucho de estar acabada. Además, el mercado de las criptomonedas es y será siempre volátil, por lo que es crucial entender la base de su crecimiento y desarrollo. Son interesantes aquellos proyectos DeFi que ofrecen un producto real que satisface una demanda en el mercado. Los proyectos con buen potencial surgen en torno a un equipo que puede crear soluciones técnicas fiables y prácticas, conseguir una cobertura en los medios de comunicación favorable, atraer inversiones y trabajar con la comunidad de usuarios. Tener en cuenta todos estos factores permite predecir el desarrollo de un proyecto y el crecimiento de su valor.
La siguiente información se basa en entrevistas con inversores en activo, expertos en tecnología y nuestros socios comerciales para conocer su opinión sobre tokens DeFi potencialmente interesantes para inversiones a largo plazo.
Rast Pentagon, Director General de FundFakel
Destacaría los tokens GameFi, que conforman la economía en ciertos juegos y sirven como moneda de liquidación (como los tokens AXS). Sin embargo, no recomendaría comprar tokens DeFi por más del 1% de tu depósito. El segundo proyecto es Solana (SOL), conocido como «ETN moderno», con un potencial de hasta 800-900$. Pero de nuevo, recomendaría no olvidarse de la gestión de riesgo. No pongas todo tu dinero en un solo proyecto, de lo contrario la compra de cualquier cripto podría llevarte a la quiebra.
Vince Pellizzari, trader de CoinsPaid
¡Interesante pregunta! Ahora mismo me vienen a la cabeza un par de monedas DeFi. La mayoría de ellas creo que tienen un enorme potencial, como Annex, por ejemplo, que es una dApp de préstamos y créditos de criptomonedas. Todos sabemos que la banca consiste en prestar y pedir prestado; así que si Annex sigue desarrollándose podría convertirse fácilmente en una de las primeras instituciones bancarias DeFi, así que no le pierdas el ojo.
La otra es una que espero con impaciencia, ya que aún no se ha lanzado. Su dApp ya existe y no sólo tiene un excelente diseño sino que ofrece increíbles características para monitorear un portafolio de criptomonedas basado en el entorno de Solana. También permitirá la creación de portafolios y fondos de índice próximamente. La dApp en cuestión se llama Symmetry y su moneda probablemente se llamará SMF, según su cuenta oficial de Twitter. Esto último es muy importante, ya que permitirá la disrupción de una industria de 11 billones de dólares, es decir, el mercado de ETFs. Las personas podrán invertir en las carteras de inversión de otros de forma descentralizada, no habrá más costes ocultos y, sobre todo, no habrá más trampas en la divulgación del rendimiento, como ocurrió durante el escándalo Madoff, ya que todo será totalmente transparente.
Ivan Kibalchich, Director General de Yosu
Los principales proyectos DeFi, como Copm, Aave y Synthetix, todavía tienen un gran potencial de crecimiento, ya que el mercado de DeFi está en sus inicios. Entre los nuevos proyectos, destacaría Inst, que aún no ha lanzado sus tokens al mercado y está claramente infravalorado.
